La resistencia del empleo y la bajada del euríbor permiten a la banca recortar la morosidad a mínimos de 2008

En un momento en el que el sector empieza a abrir el grifo del crédito, 2024 cerró con una tasa de mora del 3,32%. Hace justo un año, la cifra rondaba el 3,54% y hay que remontarse a finales de 2008 para ver una cifra inferior. Por aquel entonces, la burbuja inmobiliaria empezaba a estallar y, a partir de entonces, los impagos comenzaron a crecer de forma exponencial entre particulares y empresas, con el pico de la morosidad rozando el 14% ya en 2014, tras la crisis de deuda soberana.

Con el impacto de la pandemia, la guerra en Ucrania y la posterior crisis inflacionista, incluso los propios bancos anticipaban ciertos repuntes de los impagos para estos años. Sin embargo, salvo momentos puntuales y sobre todo en el crédito al consumo -donde sí se han vivido periodos de algo más de tensión-, la morosidad ha estado completamente controlada.

Los datos oficiales evidencian cuatro caídas mensuales consecutivas de la ratio, que ha visto cómo el volumen de créditos impagados bajó en otros 939 millones de euros en diciembre respecto al mes anterior, hasta contabilizar un total de 39.358 millones de euros. El recorte es de 2.510 millones si se compara con las cifras que se manejaban en diciembre de 2023.

Hay que tener en cuenta que el saldo total crediticio a cierre de diciembre había disminuido ligeramente (en unos 7.400 millones en términos mensuales), hasta los 1,18 billones de euros. Pero en comparación con diciembre de 2023, el volumen de crédito de la banca sí ha aumentado en más de 4.000 millones de euros.

El Banco de España desglosa las cifras de morosidad por entidades de depósito (bancos, cajas y cooperativas) y por establecimientos financieros de crédito. Y es en estos últimos, especializados por lo general en el crédito al consumo, donde llegan las mejores noticias. En concreto, la morosidad de estas entidades cayó al 5,65% en diciembre, con un notable recorte desde el 6,72% de noviembre. Son mínimos desde enero de 2020, justo antes del estallido de la crisis sanitaria del coronavirus, siendo la segunda única vez que la ratio ha bajado del 6% desde entonces después de diciembre de 2022, cuando se situó en el 5,92%; aun así, por encima de la actual.